旗枪茶采制历史久远，产区较广，余杭、富阳、萧山、湖州、长兴、临安、武康、绍兴、桐庐、建德等市县均有生产，主销江南各大城市。新中国建立后，高档茶销路不畅，出现积滞，1952年适量转产，至60年代后期，除杭州市西湖区的转塘、龙坞、留下3个乡(镇)专产，富阳、余杭、萧山部份地区兼产外，其余旗枪产区先后转产。80年代中期，杭州市将转塘、龙坞等部份产地划为西湖龙井茶区以及浙江龙井茶的快速崛起，旗枪茶已越来越少。旗枪茶的加工工艺与龙井茶基本一致：高、中档条分“青锅”和“煇锅”两个工序，用与龙井茶基本相同的传统炒制手法在平锅中(现多为龙井茶专用电炒锅)进行手工炒制；低档旗枪茶也分杀青、揉捻、二青和挥锅4个工序。以前旗枪茶煇锅后还要上“挺锅”，即换用斜锅用敲和压等手法进行炒干，现已很少使用。
