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【经验】投行部门分类、求职建议、考证需求!

投资银行主要业务部门包括

经纪业务部、证券投资部、资产管理部、投资银行部、融资融券部、固定收益部、直接投资部,中后台有资本市场部、研究所、战略部、风控部、法律合规部、人力资源部、财务部、市场部等。

1经纪业务

投资银行经纪业务一般分为经纪业务总部和营业部,经纪业务总部承担对营业部的管理和规划的职能,一些重要零售客户的维护和服务由经纪业务总部负责,现在证券公司的服务和产品越来越多,需要通过营业部去推向客户,而相关的筹划、运营都通过经纪业务总部来进行,工作综合能力要求较强。一般而言招聘要求为硕士毕业,并符合相关的专业。营业部已覆盖至全国各大中小城市,主要招投资顾问或者经理助理、运营管理之类的职务,对学历门槛要求相对低一些。但目前部分大型券商营业部投资顾问招聘条件均是研究生

技能储备

扎实的经济金融专业知识,提前考取证券从业资格,同时有必要掌握技术分析。 

2投资银行部

投资银行部一直是证券公司的明星部门,以其高端的专业形象和高收入水平让许多人趋之若鹜,是许多同学都想进的部门。投行业务通过划分多个项目组开展业务,项目组之间的定位略有不同,有的是以行业为参照划分。通常新人会分到某个项目组,从尽职调查等开始做一些基础的工作,随着经验积累丰富后,可通过自身的资源积累去发掘项目,2年之后可以开始考取保代资格(根据Mr. Finance弱弱的小编翻阅,保代资格于2014年11月取消,但这并不意味着保荐人制度的终结)。投行业务的工作非常辛苦,经常出差,在项目上一待就需要几个月,要翻阅成堆的文件资料,查漏补缺,需要有比较强的抗压力。当前投行业务结构也在发生变化,从过去的IPO独大,未来包括并购重组、结构化融资、资产证券化等都有很大的发展空间,对专业能力的要求也会越来越高,其人才需求较为持续。

技能储备

尽早进行会计、财务、法律基础的积累,提前考取证券从业资格,可考取CPA、律师等资格。

3证券投资部

自营部门是券商以自有资金进行投资获得收益的业务部门。由于是自有资金,因此券商对自营的亏损容忍度比一般的公募基金都要低,那割的是自己的肉啊,做亏损了则直接影响收入,受市场影响较大,收入波动也更大。因此这个部门在熊市时压力会很大,而且也不时有黑天鹅事件发生。目前券商自营部分为几个路数:方向性投资、量化、套保等,趋势是方向性投资规模渐小,量化等增大,未来权益互换、做市等业务的兴起,人才需求会更多。

技能储备

经济、金融、金融工程专业较为对口,提前考取证券从业资格,通过CFA一级或二级会比较有帮助。 

4资产管理部

资管业务部是证券公司的大部门,包括运营管理、产品设计、投资管理、渠道管理等。资管部的投资经理和研究员要求与前面的自营比较类似。渠道管理主要是负责销售,通过银行和营业部去卖资管产品,需要比较好的沟通技巧,同时对自身的产品、市场其他产品都有深入了解。产品设计是目前比较缺人才的地方,随着新的工具和思路越来越多,而国内创新型人才还很不足,因此能设计出好的产品是很抢手的。运营管理负责资管业务的后台,包括净值计算、申购、赎回等一系列管理和支持工作,财会、管理类专业较适合。

技能储备

经济、金融、、财务、金融工程专业都对口,提前考取证券从业资格,较早准备CFA考试并至少通过CFA一级会比较有帮助。 

5融资融券部

融资融券部主要负责近两年兴起的资本中介业务,融资融券、约定购回和股权质押融资。该业务的客户接口在营业部,大部分时候不需要直接面对客户,主要负责对营业部该项业务的推动和管理。核心工作任务包括风险评估、授信管理、资券融通、两融投资策略设计、风险控制等,对大的机构客户也需要拜访和维护。未来上市公司股东的股票都进入证金公司的平台之后,该部门的规模和业务量会更多,对市场的影响也越来越大。目前该部门的收入占到公司总收入的10%左右,还在稳定增长,重要性毋庸置疑,是证券公司未来的支柱业务

技能储备

积累扎实的经济金融专业知识,提前考取证券从业资格,同时有必要熟悉资本市场和投资行为。 

6固定收益部

一般是将投行和自营中关于固定收益的部分进行整合,并扩充人员。固定收益部包括固定收益产品的销售、交易、发行、撮合等,对人才的要求各有不同。销售岗位看重沟通和交际的能力,交易岗位要有敏锐的投资判断能力,发行岗位可参考投资银行的要求。不过相对于权益部,固定收益部的无论销售和交易,依靠客观因素的成分更大一些,市场利率、票面利率、央行货币政策等,直接就决定了80%以上债券的销售交易的难度。

技能储备

有比较好的金融学基础,对债券的理解深刻,提前考取证券从业资格,考过CFA二级最好,或自学固定收益相关专业课程 。 

7直接投资部

直投是券商的PE投资部门,证监会最初开放直投牌照的时候,定位券商的直投与其他PE、风投的区别是,要投资2-3年内可以上市或退出的项目,以减少投资风险。由于有投行的转介,直投的项目来源不是大的问题。做这行很锻炼人,要研究一个公司就需先了解摸清一个行业,认清公司的情况,包括老板的情况,好项目还有竞争对手,需要果断力。不过最后的拍板通常在券商高层的委员会,下面的员工还没有决定权。直投基金出现后,募集资金也成为重要的任务之一。

技能储备

熟悉财务报表,在校可积累会计、财务等金融知识,提前考取证券从业资格,可考CFA。 

8资本市场部

通常投行在将项目材料报会后,后期工作由资本市场部接手,包括与证监会沟通、与潜在投资者沟通,询价、定价、发行等。未来新股发行改革的方向是自主配售和批量发行,自主配售的环节就是由资本市场部来担任,对客户的认定、筛选和配售,此外批量发行和储架发行推行后,发行环节的灵活性大大提升,其中的统筹安排也由资本市场部负责。未来该部门的工作会更多,人才需求还较大。

技能储备

有比较好的金融经济基础,较好的交际能力,提前考取证券从业资格。 

9销售交易部

销售交易部主要通过股票销售、债券销售、研究报告推荐、基金销售,为机构客户提供研究咨询和代理交易服务;主要服务对象为专业机构投资者,包括基金、保险公司、企业年金、社保基金、大型企业、QFII、QDII等。主要是建立、维护、发展并经营高端机构客户。销售交易部下分为股票销售、债券销售、国际销售部。股票销售主要为机构客户、战略客户提供投行产品服务、研究咨询、股权管理、交易执行等相关服务。销售交易主要向银行、基金、保险、财务、信托和企业集团机构客户提供债券分销、交易、研究和投资顾问等固定收益业务服务。国际销售主要为QDII基金、中资机构提供海外投资的研究咨询和交易服务,为海外机构客户提供A股、B股、H股及海外市场的交易服务。

技能储备

有一定的金融经济基础,很好的交际能力,提前考取证券从业资格。 

10场外市场部

场外市场部主要是提供非上市股票、股权及其他金融产品的服务,主要针对新三板市场、区域性股权交易市场、券商柜台市场。该部门主要为中小微企业提供推荐挂牌、定向增资、债券融资、挂牌公司的转板上市、企业兼并收购、股权置换以及帮助企业进行内部资产重组、改制、持续督导等。在对挂牌公司提供投资银行服务的基础上,还为挂牌公司提供做市商服务,包括为挂牌公司提供市场交易、定价估值、产品报价、信息披露等服务。同时为机构投资者、高端个人投资者等客户提供投资场外市场的投资咨询等服务。目前证券公司场外市场处于大扩张期,对人才需求很大。

技能储备

最好有会计、法律、金融、经济等基础积累,同时细致耐心,具有较强执行力和沟通能力,提前考取证券从业资格。 

11风投部

风险控制是券商的核心部门,虽然平时很少听到它,但它掌握着各业务部门的风险把关大权。风险管理是金融机构的核心职能,风控在券商内部的地位是非常高的,各项业务超过一定规模,都必须通过风控的审核才能成形。风控人员要熟悉资本市场的各项业务,能够从业务的层面来理解和分析风险,同时也要理解公司的战略和发展方向,去充分的评估风险。目前风险管理人才是紧缺的,尤其是新业务层出不穷之后,能否管理好风险是券商未来发展的重要竞争力。

技能储备

有金融学的基础,对风险管理有系统的学习和认识。最好能考个FRM。

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