城市危改和人们所说的拆迁不同，主要取决于4点：一是拆除改造的房子确属危房;二是原住户要求改造住房条件;三是开发商建设投资不能马上盈利，所建住房标准为安居房，比商品房要低，政府在项目的前期投资上给予大量优惠，减免的费用可占全部费用的1/3多;四是居民要根据不同情况，与政府和单位共同负担安置房费用。用形象化的语言来讲，危房改造项目是居民要拆迁的项目，而通常的拆迁房则是居民被拆迁的项目。
危改区居民的安置方法与拆迁户不同。一般有两种安置方式：就地安置、异地安置与货币补偿相结合的方式。就地安置的，均由原住户自行解决周转用房;异地安置的，按危改实施办法的规定，可以适当增加安置面积或给予适当经济补偿，其标准由区、县人民政府确定。补偿款的计算方法为：补偿款=经济适用住房均价×原建筑面积×(1+补偿系数)，该补偿系数一般不超过0.7，具体数值可由当地人民政府确定。显然，危改的补偿款是用作原居住者异地安置所需，而被拆迁补偿款则是对被拆除的非成套住宅房屋的补偿，其计算公式为：补偿款=拆迁补偿价格×原建筑面积+经济适用住房均价×拆迁补贴面积，与危改补偿款的算法也完全不同。
城市危旧房改造的试行办法，实行上是在走由政府出政策，区、县政府出面组织，由住危房的人共同投资，改善住房条件和环境的路子。
危旧房改造项目所建住房都是成本较低的多层普通住宅。且回迁户较多，而被拆迁地片儿上的项目，如无地段上的限制，可以盖高档、高层建筑，不必考虑拆迁户的回迁问题。
如《北京市加快城市危旧房改造实施办法(试行)》第七条就规定：“安置危改区居民的基本原则是：按照原住房建筑面积安置;用于安置的房屋原则上只售不租;安置房费用根据不同情况由居民、单位和政府三方共同负担;就地安置、异地安置与货币补偿相结合，鼓励异地安置。”这样，通过危旧房改造，使旧房变新房，危房变为安居房，同时，使居住者从使用权人转为房屋的产权所有者，居民是按届时的房改价用自己的钱给自己盖房，这对城市环境和城市建设的改造及居民自身十分有益。
