为了不让百姓发现他的驴耳朵丑，他每天戴一顶非常大的帽子，来遮住他的驴耳朵，爱美的国王还在帽子里插上各种美丽的鲜花。百姓们见到自己的国王都夸赞道：哇！我们的国王戴顶帽子不仅好看，还闻到了阵阵清香！其他国家的国王也没有我们的国王这么好看”！国王听后，心花怒放。开心地吹起了囗哨，骄傲地走起了忧雅的模特步。
有一天清晨，晶莹的露珠还在沉睡，温柔的阳光就洒向皇宫花园。国王看见皇宫花园里开了一朵最美丽的玫瑰花。玫瑰花香气扑鼻，亭亭玉立，犹如一位美少女。晶莹的露珠在玫瑰花的叶子间滚动，在阳光下闪闪发亮。玫瑰花就像一个戴着珍珠项链的美丽少女在阳光的亲吻下，显得更加美艳，更加富有魅力。国王忍不住摘下来，捧着玫瑰花来到小河边，看着自己戴帽子的影子，把玫瑰花小心翼翼地插在自己的帽子上。“啊！漂亮极了”！国王情不自禁地说：“看起来更加妩媚了”！他忍不住对着自己的影子左看看右看看，两只丑陋的，讨厌的驴耳朵一点也看不到了，心里別提有多高兴。
突然，花园里的蜜蜂和蝴蝶也被他帽子上的玫瑰花吸引过来啦！嗡嗡嗡地在他头上飞来飞去，吓得国王拔腿就跑。
跑啊跑啊，由于帽子太大，国王一不小心撞到了一棵大树上，帽子掉了下来，露出两个显赫的驴耳朵，国王赶紧用手捂住耳朵，拼命地往皇宫里逃，他赶快地把自己关起来。可是这一切被树上的啄木鸟看见了，忍不住将这个重大发现在森林里大肆宣传：“国王长驴耳朵啦！国王长驴耳朵啦！”声音一传十，十传百，全城的百姓都知道国王长了驴耳朵，大家都哈哈大笑起来。
国王知道后就更加地生气，更加地害怕。国王心想：我必须把我这两个又丑陋又讨厌的驴耳朵消失，不然，百姓们会天天笑话我，天天议论我是个多么丑的国王。我要重新做回一个美丽的国王。于是，国王跑到厨房里拿出一把剪刀，正要把他的驴耳朵剪掉。突然，剪刀对国王说：“尊敬的国王陛下，一个人的美不美？不是看外表，而是看他做出的贡献有多大？您可以告诉大家，您的耳朵是用来倾听百姓的心声，以便好好的治理国家。这样大家不但不会嘲笑您，反而会更加尊敬您的”。
国王听了，觉得很有道理。便召集百姓，大大方方地摘掉帽子，向百姓说出了自己的心声。大家听了全都感动地鼓起掌来。
